Gestion privée : vos questions, nos réponses

La gestion privée consiste à organiser votre patrimoine dans son ensemble, en tenant compte de vos actifs financiers et immobiliers, de vos revenus, de votre fiscalité, de votre situation familiale et de vos projets. Elle associe une stratégie d’investissement à une réflexion sur la liquidité, les risques et la transmission. Les solutions étudiées dépendent de votre situation et du périmètre d’intervention des professionnels qui vous accompagnent.

Les établissements bancaires privés et les cabinets de gestion privée proposent des services différents selon leur organisation et leurs habilitations. Egeria assure le même type de missions qu’une banque privée, mais, contrairement à une banque qui distribue en priorité ses propres produits, le cabinet ne vend pas de produit maison. Il dispose d’un large choix et d’un accès à plusieurs contrats et à plusieurs acteurs, ce qui lui permet de sélectionner le meilleur contrat pour son client, dans une approche patrimoniale globale fondée sur vos objectifs, des projections explicites et une stratégie d’investissement cohérente.

Le point de départ est de préciser l’origine du capital, vos projets, leurs échéances et les sommes qui doivent rester disponibles. Il convient ensuite de comparer plusieurs scénarios, avec des hypothèses explicites sur les coûts, la fiscalité, les rendements et les risques de perte. La répartition entre placements se construit à partir de ces éléments, de votre expérience et de votre capacité à supporter les pertes, et non à partir d’un produit choisi à l’avance.

Diversifier suppose d’abord de repérer les concentrations existantes : immobilier, entreprise, établissement financier, zone géographique, devise ou type de placement. L’analyse porte aussi sur les interactions entre les actifs et sur leurs conditions de sortie. La diversification peut réduire certaines concentrations, mais elle n’élimine ni les fluctuations ni le risque de perte en capital. Son organisation doit rester cohérente avec vos objectifs et vos besoins de liquidité.

Ces contrats doivent être comparés selon votre résidence fiscale, votre horizon, vos besoins de liquidité, la détention envisagée et vos objectifs de transmission. Il faut examiner les frais, les supports disponibles, les clauses et les conditions de rachat. Le contrat luxembourgeois relève d’un cadre de protection spécifique, notamment le triangle de sécurité, et n’est pas soumis à la loi Sapin 2 applicable aux contrats français. Ce cadre ne garantit ni le capital ni la performance. Pour un résident fiscal français, il ne dispense pas des obligations fiscales françaises. Aucun contrat n’est supérieur dans toutes les situations.

L’organisation se prépare, si possible, avant la cession, en coordination avec vos conseils juridiques et fiscaux. Après l’opération, il convient de distinguer les sommes nécessaires aux impôts, aux engagements et aux projets proches du capital qui pourra être investi sur un horizon plus long. Les scénarios de réemploi doivent intégrer vos revenus futurs, votre liquidité et les risques que vous acceptez. Les dispositifs fiscaux éventuels dépendent de conditions précises et doivent être examinés avec les professionnels compétents.

Une préparation commence par un inventaire des actifs, de leur mode de détention, des dettes et de la situation familiale. Elle permet de clarifier les personnes à protéger, les objectifs de transmission et les besoins de revenus à conserver. Donations, démembrement, clauses bénéficiaires ou détention en société doivent être étudiés selon leurs conséquences civiles, fiscales et financières. Le notaire et, lorsque nécessaire, l’avocat interviennent dans leur domaine de compétence, notamment pour le conseil juridique et la rédaction des actes.

Il faut distinguer les revenus versés par les placements des retraits prélevés sur le capital. Plusieurs scénarios permettent d’étudier le montant disponible après frais et fiscalité, les besoins de liquidité et l’évolution possible du patrimoine dans le temps. L’inflation, les fluctuations de marché et les dépenses imprévues doivent aussi être pris en compte. Aucun niveau de revenu issu de placements risqués ne peut être garanti, et des retraits peuvent réduire le capital.

La préparation consiste à estimer vos pensions, vos dépenses futures et l’écart éventuel à financer par le patrimoine. Il convient ensuite de comparer les sources de revenus et les possibilités de retrait, en tenant compte de la fiscalité, de l’inflation, de la durée de la retraite et de vos projets de transmission. L’immobilier, les placements financiers et les dispositifs de retraite sont étudiés dans une même vision d’ensemble, avec leurs coûts, leurs risques et leurs contraintes de disponibilité.

La première étape est de réunir les relevés, les contrats, les valorisations disponibles et les informations sur les dettes. Un inventaire commun permet de comparer les actifs, les frais, les risques, les devises et les échéances, au-delà de la présentation propre à chaque établissement. Cette vision dépend de la qualité et de la date des informations communiquées. Elle peut ensuite être actualisée dans le cadre de la mission convenue, sans supposer un transfert systématique de vos avoirs.

Le conseiller contribue à l’analyse de votre situation et à la cohérence des décisions financières et patrimoniales. Ses interventions dépendent de ses statuts, de ses habilitations et de la mission convenue. Chez Egeria, les recommandations en investissement sont formulées dans le cadre des habilitations du cabinet, après analyse des informations nécessaires. La coordination avec vos avocats, notaires et experts-comptables respecte le périmètre de chacun et ne se substitue pas à leurs interventions.

Notre méthode repose sur trois étapes : cadrer votre situation, comparer des scénarios et définir une stratégie adaptée à vos objectifs. Les recommandations sont formulées dans le cadre de notre mission et de nos habilitations.

Le premier rendez-vous d’une heure est gratuit et sans engagement. L’accompagnement est rémunéré par des honoraires de 3 000 €, à régler en un paiement unique après la signature. Ce montant comprend l’établissement de la stratégie patrimoniale, la recherche des bons partenaires, la mise en place de la stratégie et les souscriptions des investissements, ainsi que le suivi. Le périmètre de la mission est fixé par écrit avant la signature.

Vous pouvez choisir un créneau sur la page Prendre rendez-vous, pour un échange au cabinet à Paris ou en visioconférence. Le premier entretien dure une heure, sans frais et sans engagement. Préparez les documents utiles, tels que vos relevés, contrats et avis d’imposition, ainsi que votre feuille de route si vous l’avez remplie. Vous recevez un compte rendu écrit et une proposition sur mesure chiffrée. Si une mission payante est proposée, son périmètre et son coût sont fixés par écrit avant toute décision.